2018年6月以来，网贷行业深陷雷潮阴霾，从6月开始的行业大规模出清在“去杠杆”、宏观经济下行的大环境下，余温尚未散去，网贷行业的复苏与信心提振引发广泛关注。可以看到的是，在监管频频发力释放利好，网贷平台积极行动的背景之下，行业生态逐渐向好，问题平台数量下降、资金净流出速度放缓、行业直投金额开始回升，而这是否意味着网贷行业已经安然度过了危机，开始回暖复苏？

     小牛在线吴可迪对此不全然认可。他认为，现在行业数据表现确实优于雷潮爆发时期，但判断行业复苏的一个关键因素是投资人信心是否恢复，现阶段投资人焦虑感降低并不意味着已经完全重拾信心，也可能是降低了对平台的要求和期待，只要平台尚在就安心观望。

     投资人的信心状况可以从近期行业成交量有所反馈。据第三方机构数据显示，9月深圳网贷成交量延续近期下降趋势，环比下降4.88%，为179.97亿元，占同期全国网贷总成交量的16.25%。9月广东省网贷成交量为271.65亿元，环比下降1.62%。同期全国网贷成交量为1107.37亿元，环比下降7.2%。同时，9月深圳网贷行业活跃投资人数为42.33万人，环比下降7.66%。多个关键数据的下降显示投资人信心依旧有待重建，而吴可迪认为，重建投资人信心除了加强教育和沟通，更核心的步骤是完善平台的信息披露。

     P2P信息披露应达到证券交易所的标准

     吴可迪对P2P信息披露的预期是要对标证券交易所信息的公开透明。“投资人对平台最初的认知和信心更多源于品牌宣传和口碑，但作为一个信息中介平台，更应该以真实全面的信批让投资人安心，类似股票交易市场，对上市公司的任何动向都是全披露的。如果信息知悉不平等，投资人凭什么信任平台和借款人呢？”吴可迪还指出，在信息披露不透明的情况下，风险自然就聚集到平台本身了，因为出了问题投资人只会找平台负责。而如果信息披露足够全面，投资人能够自行判断借款人的信用，了解每一笔款项的去处，那么投资人也会更能理解平台的中立角色，平台也就处于更加安全的状态。

     近几年，互联网金融行业在高速发展的同时也风险跌出，而P2P借款人的信用风险也是其中不可忽视的风险之一。2017年8月份，银保监会颁布了《网络借贷信息中介机构业务活动信息披露指引》，明确网络借贷信息中介机构应当及时向出借人披露如下信息，包括：借款人收入及负债情况、截至借款前6个月内，借款人征信报告中的逾期情况、借款人在其他网络借贷平台借款情况等，还应披露借款人征信报告。但整个行业一贯的做法其实并不是很完善，尤其是各家平台对借款人的信息披露都趋于简单化。零壹研究院发布的8月P2P网贷平台信息披露排行榜显示，信息披露得分低于60分的平台共有32家（21.3%）；得分80分以上的平台有70家，占整体的46.7%；90分以上的仅有26家（占比17.3%）。吴可迪也坦言，小牛目前的信息披露体系也还需要补足，以后会增加更多的指标，比如对借款人的动向会进行更加严格的披露，按照每个月、每个季度更新信息，避开个人隐私，微小的细节变动也是需要记录的。

     “其实这次雷潮的本质是信任危机”，吴可迪提及，其实网贷行业每一年都会有这么一段行业自我更新优化的时期，每年会集中有一个月接连爆出一堆问题平台，自然淘汰一批平台。本次雷潮之初，爆雷的多是问题平台，然而持续时间过长，就影响到正常平台的运营了，进一步伤害到了正常投资人的利益，引发信任危机。而事后重建信任也不可一蹴而就，重新塑造企业文化、改变管理模式、做好合规工作都是必要的。